О том, почему российский финансовый сектор не найдет в странах Азии и Ближнего Востока стопроцентной замены западного рынка, что ждет банковскую систему в краткосрочной перспективе, о расширении перечня инструментов, с помощью которых ЦБ предоставляет ликвидность банкам, в интервью NBJ рассказал председатель правления Промсвязьбанка Артем КОНСТАНДЯН.

«НАБЛЮДАЕТСЯ ПЕРЕТОК КЛИЕНТОВ В КРУПНЫЕ ЧАСТНЫЕ БАНКИ»

NBJ: Артем Георгиевич, участники инвестиционного форума «Сочи-2014» отмечали ухудшение условий деятельности российских банков с учетом обострения внешнеэкономической и внешнеполитической ситуации. Насколько сложнее стало работать финансово-кредитным организациям?

А. КОНСТАНДЯН: Условия работы российских игроков ухудшаются на протяжении 2014 года. Это связано не только с последними геополитическими событиями, но и с замедлением экономики, которое началось задолго до известных событий на Украине. В чем выражаются данные тенденции? Дефицит ликвидности в банковском секторе привел к росту заимствований у Центробанка. Если говорить об объемах относительных показателей, то мы приближаемся к индексу кризисных 2008–2009 годов по роли Банка России в формировании ресурсной базы кредитных организаций. Абсолютные же показатели заимствований уже давно существенно превышены. Налицо тенденция общего снижения уровня достаточности капитала банковской системы. Значительно упали темпы кредитования, слабеют аппетиты к риску. Вместе с тем последние политические события и санкции, наложенные на крупные российские банки с государственным участием, конечно же, не способствуют поддержанию ликвидности кредитных организаций в нынешней непростой экономической ситуации.

Наряду с этим хочу сказать, что сегодня Промсвязьбанк находится в несколько лучшем положении. Более того, мы укрепили свои позиции на рынке.

NBJ: Потому что банк не подпал под санкции?

А. КОНСТАНДЯН: Да, у нас нет ограничений на привлечение финансирования в Европе и США. К сожалению, такой возможности некоторые игроки лишены. Это вызвало у части клиентов настороженность и желание перейти в крупный частный банк. Я хочу подчеркнуть, что российской экономике необходимы сильные государственные финансовые институты. Во многом от их состояния зависит возможность развития реального сектора экономики. Я надеюсь, что санкции вскоре будут сняты.

Вместе с тем именно эти факторы позитивно повлияли на рост бизнеса Промсвязьбанка. Мы наблюдаем приток клиентов (как физических лиц, так и крупных российских предприятий) в устойчивые частные банки, которые способны в некоторой степени удовлетворить гигантские запросы рынка по финансированию и рефинансированию. Промсвязьбанк относится к их числу. Только за последний квартал можно отметить такие сделки, как кредитные линии «Уралкалию» на 250 млн долларов, «СИБУР Холдингу» на 250 млн долларов, «Роснефти» на 200 млн долларов, «ЛУКОЙЛу» на 300 млн долларов. В совокупности наш корпоративный кредитный портфель вырос на 30%.

NBJ: С Вашей точки зрения, достаточно ли у наших банков финансовых резервов для того, чтобы удовлетворить запросы крупных компаний в финансировании?

А. КОНСТАНДЯН: Если говорить о Промсвязьбанке, то в плане ликвидности запас велик. Мы стабильно продолжаем наращивать объемы бизнеса. Я говорю это с радостью и гордостью: несмотря на тяжелый экономический фон и сложности на финансовых рынках, как российском, так и международном, Промсвязьбанк в этом году привлек новый капитал (540 млн долларов), включая закрытую в сентябре сделку по частному размещению бессрочных субординированных еврооблигаций на сумму 100 млн долларов. Это большая сумма. В 2014 году это уже третья проведенная Промсвязьбанком сделка по привлечению капитала. Напомню, что в марте была закрыта сделка по частному размещению субординированных еврооблигаций на сумму 100 млн долларов со сроком обращения семь лет. В июле банк привлек дополнительный капитал более чем на 300 млн долларов путем размещения новых еврооблигаций и обмена старых на бумаги нового выпуска. Однако в целом по банковской системе достаточность капитала не так высока, как хотелось бы.

NBJ: Вы рассказали о взаимодействии с крупными предприятиями. А как складывается сотрудничество в сегменте малого и среднего бизнеса?

А. КОНСТАНДЯН: В этом секторе мы сохраняем лидерство среди российских частных банков по объему портфеля кредитов МСБ. Работа с малым и средним бизнесом – одно из ключевых направлений деятельности Промсвязьбанка. Региональные отделения предоставляют значительный выбор продуктов для малого бизнеса. Но здесь важно понимать, что сотрудничество банка с МСБ не ограничивается только кредитованием. Мы создаем целую экосистему для предпринимателей, стараемся удовлетворить все финансовые потребности данного сектора: прием депозитов, расчетно-кассовое обслуживание, предоставление гарантий, а также брокерские услуги на валютных рынках и рынках ценных бумаг. Разработан инструмент, который помогает молодым предпринимателям реализовать свои проекты. Совместно с организацией «ОПОРА РОССИИ» мы создали венчурный фонд, цель которого – оказывать реальную качественную поддержку коммерсантам. Запущена интернет-платформа «ЧесТнок», представляющая собой интерактивную площадку для общения предпринимателей, обмена рекомендациями. Ежемесячно мы проводим различные мероприятия по данной тематике. Я являюсь членом президиума организации «ОПОРА РОССИИ», поэтому проблематика МСБ мне очень близка и интересна. Кстати, в 2014 году Промсвязьбанк открыл для предпринимателей на 60% больше счетов, чем в 2013 году.

NBJ: Этот показатель связан с перетоком клиентской базы в крупные частные банки?

А. КОНСТАНДЯН: Да. Однако обстоятельства, которые заставляют людей задуматься о смене кредитной организации, негативно влияют на общеэкономическую ситуацию. Конечно же, нам интереснее и комфортнее конкурировать в условиях устойчиво растущей экономики. Но не использовать сегодня свои преимущества мы не можем. Бизнес продолжает расти. Совсем недавно дешевое фондирование позволяло ряду банков использовать ценовую конкуренцию. Я их не обвиняю, дешевые кредиты – это хорошо для экономики! Наступил период крупных частных банков, но я не знаю, как долго он продлится. Да, мы отмечаем рост клиентов МСБ. Однако если посмотреть на наш баланс, то размер кредитного портфеля не вырос на аналогичную величину. Это говорит о том, что экономика стагнирует и прирост числа клиентов не приводит к автоматическому увеличению активов.

NBJ: Агентство кредитных гарантий и Промсвязьбанк во время проведения инвестиционного форума «Сочи-2014» подписали первое дополнительное соглашение об упрощенной форме выдачи гарантий под небольшие кредиты объемом до 30 млн рублей. Расскажите об этом.

А. КОНСТАНДЯН: Напомню, что АКГ создано три месяца назад, его основная цель – предоставлять гарантии по кредитам малому и среднему бизнесу, разделяя риски с банками. Мы стали первой финансово-кредитной организацией, которая подписала с Агентством кредитных гарантий соглашение по упрощенной системе. Мы сразу же провели по новой системе две сделки. Финансирование получат два проекта: строительство новейшего спорткомплекса (1 600 кв. м) в Красноярске и создание магазина и производственного цеха в Иркутске. Новый формат сотрудничества позволит нашим клиентам получать финансирование максимально оперативно. Не секрет, что зачастую успех сделки зависит именно от скорости принятия решения. Понимая это, мы используем все возможности для ускорения процедур при сохранении высокого качества процессов. Стоит отметить, что ЦБ готовится перевести гарантии, выдаваемые АКГ, в первую категорию качества. Это фактически снизит себестоимость кредитов и позволит банку рефинансироваться в рамках Положения № 312-П, что, конечно же, актуально в нынешних условиях.

«СЕЙЧАС РЕАЛИЗУЕТСЯ САМЫЙ КОНСЕРВАТИВНЫЙ СЦЕНАРИЙ»

NBJ: Можно услышать, что любой кризис – это не только испытание, но и стимул для того, чтобы оценить существующую модель бизнеса и внести в нее коррективы. Пришлось ли вносить коррективы в свою бизнес-модель Промсвязьбанку?

А. КОНСТАНДЯН: В банке работают сильные аналитики, поэтому изменения в российской экономике мы видим не постфактум. 120 тысяч клиентов в секторе МСБ, 15 тысяч в корпоративном сегменте дают нам такую статистику и пищу для размышлений, которая позволяет мерить «температуру» российской экономики не по газетам. Соответственно, изменения градуса мы увидели еще в первой половине прошлого года и уже тогда начали корректировать свою бизнес-модель. Если называть вещи своими именами, произошло закручивание гаек – ужесточение критериев кредитной политики по всем бизнес-сегментам.

Сегодня не может не радовать тот факт, что по ряду показателей мы отмечаем положительную динамику. Например, доля NPL (проблемных долгов с просрочкой свыше 90 дней) в рознице достигла 6%, но опять-таки данный показатель существенно ниже, чем у наших конкурентов. Данный индекс в корпоративном сегменте в текущем году даже снизился по сравнению с предыдущим. В IV квартале 2013 года мы сформировали «подушку резервов», подошли к вопросам планирования более консервативно. В результате нам не пришлось существенно менять свою стратегию и тактику как в части кредитной политики, так и в части бизнес-планов. Сегодня из всех возможных сценариев, которые мы рассматривали, реализуется самый консервативный. Но даже в этом случае нам не приходится делать радикальных шагов, мы последовательно реализуем свои планы.

Если говорить про 2015 год, я думаю, что темпы роста будут падать как на пассивной, так и на активной стороне баланса по всем бизнес-сегментам. Поэтому мы, безусловно, предпримем определенные шаги для выполнения поставленных задач. Например, гораздо меньше внимания будем уделять открытому рынку розницы, но значительно больше зарплатным проектам и ипотечным кредитам. Сейчас эти сегменты показывают хорошую динамику. Но их увеличение тоже имеет конечный предел, поэтому мы консервативно относимся к планированию в данных сегментах. Соответственно, если говорить о корпоративном бизнесе, то мы изменим отраслевые приоритеты. В секторе малого и среднего предпринимательства фокус с кредитования сместится на активное развитие транзакционного бизнеса.

NBJ: Какие коррективы, с Вашей точки зрения, малым и средним банкам следует внести в свои бизнес-модели?

А. КОНСТАНДЯН: Выживать в одиночку малым банкам становится труднее, особенно на фоне ужесточения надзорных и регуляторных требований со стороны Банка России. Я убежден, что процесс консолидации банковского сектора в будущем году ускорится. За судьбу кредитных организаций, которые нашли себя на этом рынке, таких как НБД-Банк в Нижнем Новгороде, я не беспокоюсь. Банк знает потребности, сложности своих клиентов и умеет с ними работать. Но, как и в любой сфере, на банковском рынке есть слабые участники, которым сложно выдержать конкуренцию в нынешних условиях. Таким организациям сегодня стоит подумать о том, как присоединиться к сильным игрокам. Это совершенно нормальный процесс. Посмотрите, у каких банков в последнее время были отозваны лицензии. Самой популярной причиной стало именно нарушение ФЗ № 115. Но отзывались лицензии и у организаций с интересными бизнес-моделями. Под ударом оказались региональные игроки, наблюдались случаи паники вкладчиков.

Рост случаев отзыва лицензий привел к еще большему масштабу использования механизмов рефинансирования Банка России, однако объемы залогового кредитования регулятора небезграничны. Не секрет, что возможности небольших и средних банков по привлечению капитала на рынках публичного долга в 2014–2015 годах будут существенно ограничены. Поэтому если есть нарушения нормативов ликвидности, это один из явных признаков для того, чтобы бить тревогу и принимать антикризисные меры. Здесь крайне важно не упустить то время, которое отделяет кредитную организацию от лишения лицензии, и использовать все возможности для присоединения к крупному и устойчивому игроку. Конечно, может посчастливиться, и в силу социальной значимости банк будут санировать, но для собственников это все равно означает потерю активов.

«ЭФФЕКТ АЗИАТСКОГО ФАКТОРА НЕ СЛЕДУЕТ ПРЕУВЕЛИЧИВАТЬ»

NBJ: Каково Ваше отношение к надзорной и регуляторной политике, проводимой сейчас ЦБ РФ? Есть мнение, что в условиях достаточно жесткого прессинга на банки, возникшего в результате введения санкций против России, мегарегулятору следовало бы уменьшить надзорную нагрузку. Согласны ли Вы с этой точкой зрения?

А. КОНСТАНДЯН: Если абстрагироваться от общей макроэкономической ситуации, конечно же, Банк России проводит абсолютно правильную работу, закрывая банки, которые занимаются сомнительными операциями. Однако череда отзывов банковских лицензий в конце 2013 года добавила рынку нервозности, обострив ситуацию с ликвидностью. Все это наслоилось на повышение курса доллара, замедление темпов роста российской экономики. Я думаю, что сегодня регулятор в данном вопросе будет аккуратнее.

NBJ: Объявленные санкции западных стран способствуют смещению акцентов в направлении стран Азии, Ближнего и Дальнего Востока. Какими Вы видите перспективы азиатского вектора для экономики России?

А. КОНСТАНДЯН: Жизнь подталкивает российский финансовый сектор и банки двигаться на Ближний Восток и в Юго-Восточную Азию. Однако пока о значительном росте объемов заимствований на этих рынках говорить не приходится. Мы не найдем там стопроцентной замены западного рынка, потому как глубина азиатского рынка намного меньше, он более замкнут в себе и не столь развит инфраструктурно. Конечно, потенциал у Востока очень большой, но на его раскрытие потребуется много времени. В этом направлении Промсвязьбанк начал двигаться давно, еще до введения санкций: представительство в Пекине работает десять лет, в Дели – восемь лет. Отмечу, что наши успехи в торговом финансировании и в международном факторинге во многом связаны именно с китайским направлением. Вместе с тем еще до кризиса 2008 года Промсвязьбанк привлекал синдицированные кредиты и у инвесторов Ближнего Востока.

Основываясь на опыте нашего банка, могу сказать, что все идет непросто. Сегодня звучат заявления: «Раньше через американские банки рассчитывались, а сейчас будем через китайские». Вряд ли! Никто нас там не ждет с распростертыми объятиями. Эффект азиатского фактора не следует преувеличивать, рано говорить о том, что Восток начал замещать кредитную массу из Западной Европы. Конечно, объем финансовых операций со странами Юго-Восточной Азии будет в ближайшее время расти, но не резкими темпами. Однако бесспорно то, что потенциал у этого развивающегося рынка есть.

NBJ: Недавно ЦБ обнародовал цифры, свидетельствующие о том, что темпы роста потребительского кредитования в 2014 году существенно снизились. Как Вы считаете, это следует рассматривать как положительную или как отрицательную тенденцию?

А. КОНСТАНДЯН: Некоторые наши коллеги завели часть клиентов в недопустимое состояние с точки зрения долговой нагрузки. Это очень плохо: увеличиваться до бесконечности такой мощный «пузырь» не может – рано или поздно он бы лопнул. Поэтому ЦБ начал проводить политику аккуратного сдерживания, что привело к серьезному снижению темпов роста потребкредитования. Если бы экономический цикл был восходящим, такие действия были бы однозначно правильными. Однако потребительское кредитование было важным драйвером экономического роста, а в 2014 году объемы розничного кредитования почти вдвое сократились. Если год назад оно обеспечило почти половину роста ВВП, то в нынешнем – вклад потребкредитования в экономику будет уже отрицательным. Круг замыкается, поэтому сказать однозначно, что сокращение темпов роста розничного кредитования – положительная тенденция, я не могу.

NBJ: Вопрос о необходимости расширения перечня инструментов, с помощью которых ЦБ предоставляет ликвидность банкам, периодически оказывается на повестке дня. Есть ли необходимость в расширении этого перечня?

А. КОНСТАНДЯН: Надо отдать должное Банку России, который делает многое для решения этой задачи. Сегодня финансовые власти готовы предоставлять банкам ликвидность в необходимых объемах. Количество средств, предоставляемых ЦБ кредитным организациям в рамках операций рефинансирования под залог ценных бумаг (РЕПО), стабильно растет. Расширены возможности рефинансирования: регулятор увеличивает списки бумаг, которые принимаются в РЕПО, проводит (с прошлого года) аукционы под залог нерыночных активов. Увеличение сроков кредитов до шести месяцев по Положению Банка России № 312-П позволяет банкам не только расширить текущую ликвидность, но и получить отсрочку для балансировки среднесрочной ликвидности.

Отмечу, что у Промсвязьбанка доля заимствований у ЦБ наименьшая среди крупнейших кредитных организаций. Но если говорить про банковскую систему в целом, то мы видим недостаток данных инструментов – их необходимо восполнять, чтобы кредитование не останавливалось. Конечно же, финансовые власти думают о том, как решить эту проблему. Центральный банк уже начал использовать такой новый инструмент, как валютные свопы, который поможет решить проблемы с валютной ликвидностью банков, подпавших под санкции. Однако нельзя исключать того, что при дальнейшем негативном развитии ситуации Банку России придется прибегнуть к «распечатыванию» беззалогового кредитования.