Стремительное развитие розничного кредитования во многом объясняется «вакуумом» в этой сфере, существовавшим с момента появления первых коммерческих кредитных организаций. Доля кредитов физическим лицам в общем объеме кредитных портфелей банков хоть и остается небольшой, но неуклонно увеличивается (рис. 1).

Если «очистить» прогнозы от излишнего оптимизма, то просматривается ряд проблем, возникающих на пути дальнейшего расширения рынка.

Проблема № 1: темпы роста общей суммы выданных кредитов намного опережают рост доходов населения.

Бурный рост потребительского кредитования уже вызывает опасения и у Банка России. Первый зампред ЦБ Андрей Козлов заявил, что если потребкредитование будет развиваться такими же высокими темпами, как сейчас, то «лет через пять мы столкнемся с отсутствием у населения финансовой возможности оплачивать соответствующие долги».

Доля невозвратов растет ежегодно - по данным банкиров, они составляют не менее 5-6%, причем и эту цифру эксперты подвергают сомнению, считая более реальным показатели на уровне 15-18%.

Наименьшая доля просроченной задолженности - в кредитных портфелях банков, входящих в пятерку крупнейших по величине активов. Они обладают и лучшими возможностями реальной оценки кредитоспособности клиентом, и избирательностью. Банки, не входящие в группу лидеров, вынуждены снижать требования к заемщикам, что при отсутствии скоринговых систем и низкой кредитной культуре населения чревато серьезным увеличением рисков.

Проблема № 2: ограниченность ресурсной базы и капитализации российских банков.

Особенно остро этот вопрос стоит для банков, специализирующихся на краткосрочном кредитовании (сроком до трех лет), не обеспеченным дешевыми долгосрочными пассивами.

На рис. 2 наглядно представлено соотношение отдельных показателей деятельности банков, сгруппированных по величине активов. Как видим, группа, состоящая из пяти ведущих российских банков, располагает 45% всех банковских активов, 49% всех кредитных вложений и 52% кредитов, предоставленных физическим лицам.

Около 70% рынка контролируют 15 банков, притом, что 59% общей суммы выданных частным лицам кредитов приходится на долю трех лидеров: Сбербанка (51,4%), «Русского стандарта» (5,1%) и ХКФ Банка (2,4%).

Что касается остальных банков с российским капиталом, то для выживания в кредитной гонке большинство из них будет вынуждено либо завышать процентные ставки, либо, вписываясь в жесткие рамки себестоимости, максимально упрощать процедуру выдачи кредитов и проверку кредитоспособности заемщиков, увеличивая процент невозвратов.

Проблема № 3: экспансия западных банковских сетей на отечественном рынке.

Вложения в развитие розничного кредитования перестали относиться к некоему виду венчурных инвестиций. Российский рынок начал осваиваться крупнейшими мировыми финансовыми институтами, далекими от проблем недостаточной капитализации российских банков.

Благодаря высокой процентной марже западные компании спокойно воспринимают 10-процентный невозврат, нормальный для российского рынка и совершенно не критичный для корпораций мирового уровня. Операции иностранных банков на кредитном рынке финансируются на 20% за счет ресурсов «извне». Например, доля ресурсов «материнских» компаний в чистых активах ММБ и Ситибанка составляет 12-17%, у Райффайзенбанка еще больше 30%. Хоум Кредит энд Финанс Банк финансируется за счет собственного капитала и на 50% - за счет кредитов от банков-нерезидентов. ДельтаБанк в начале 2005 г. увеличил активы на 13,6% за счет револьверного кредита, предоставленного GECF.

Чтобы не проиграть в конкуренции, отечественные банки должны начать активнее внедрять современные технологии анализа рисков и использовать инструменты их снижения. В первую очередь необходимо освоение современного скоринга, страхование ссудной задолженности. Серьезным подспорьем для рынка может стать и деятельность бюро кредитных историй.

Те же, кто предпочтет не видеть опасности и прятать, как страус, голову в песок, пополнят ряды аутсайдеров.