Аналитика и комментарии
Россия-2020: прогноз АРБ
Экономика России в ближайшие 15 лет будет воспроизводить либо активную модель усиления инновационной компоненты экономического роста (сверхбыстрая индустриализация и модернизация, внедрение инновационных подходов), либо пассивную модель, которая продолжит инерционное развитие (сохранение умеренноконсервативной динамики, определяемой экспортом энергоресурсов и сырья). В любом из сценариев банковская система играет ключевую роль.
АКТИВНЫЙ СЦЕНАРИЙ
Предполагает, что банковская система существенно расширяет объемы кредитования нефинансового сектора, ускоряет темпы экономического роста, но не обеспечивает достаточно быстрого подъема экономики.
ОБЩИЕ ХАРАКТЕРИСТИКИ:
- среднегодовой прирост активов в текущих ценах в 20062010 годах превышает 24%, в 2011-2020 годах - 12,5%;
- темпы прироста собственного капитала банковской системы превышают прирост активов в 2006-2010 годах - 25%, в 2011-2020 годах - 13%;
- объем кредитов составляет в 2010 году около 42% и в 2020 году - около 58%;
- депозиты физических лиц растут темпами, опережающими темпы роста доходов населения;
- динамика депозитов юридических лиц соответствует динамике финансового результата в нефинансовом секторе экономики;
- текущие и расчетные счета предприятий увеличиваются темпами роста денежной массы М2;
- темпы развития рынка МБК следуют общему тренду развития всей банковской системы;
- средства Инвестиционного фонда и большей части бюджетных и пенсионных средств включены в банковский оборот, их совокупный объем - 8-10% от величины пассивов;
- объем долгосрочных кредитных вложений повышается на 10-15%.
ФОРСИРОВАННЫЙ СЦЕНАРИЙ
Подразумевает, что ресурсная база для кредитования складывается не только из привлечения средств населения и предприятий, но также за счет размещения неработающих сейчас средств государственных фондов, а также пенсионных средств населения.
ОБЩИЕ ХАРАКТЕРИСТИКИ:
- капитал банков увеличивается на 32% в 2006-2010 годах, на 16% - в 2011-2020 годах;
- среднегодовой прирост активов в текущих ценах составляет 29% в 2006-2010 годах, 14% - в 2011-2020 годах;
- доля собственного капитала достигает 16% от величины банковских пассивов;
- совокупная величина кредитов нефинансовому сектору достигает к 2010 году 60% активов или 50% ВВП, к 2020 году превышает 80-90%;
- величина кредитов физическим лицам вырастает до 25-30% к 2020 году.
При ограничениях прогнозируемых количественных параметров банковской системы, высокой неопределенности динамики ВВП, курса рубля к доллару можно ожидать, что: - активы банковской системы превысят 2830 трлн. руб. в 2010 году и 90-100 трлн. руб. в 2020 году; - собственный капитал превысит 3-4 трлн. руб. в 2010 году и 13-14 трлн. руб. в 2020 году.
