Директор Центра структурных исследований Института экономической политики имени Е. Т. Гайдара Алексей ВЕДЕВ убежден: кредиты дорого обходятся населению, в дальнейшем россиянам будет все сложнее обслуживать их, что может привести к кризису «плохих» долгов. Рост потребительского кредитования происходит слишком высокими темпами - 40% в год, что означает отсутствие контроля за рисками. Если в настоящий момент проблема «плохих» долгов не стоит перед Россией, то только потому, что просрочку по ним скрывают темпы роста. Их замедление автоматически приведет к увеличению «плохих» долгов.

Редакция NBJ решила выяснить, насколько обоснованны подобные опасения, грозит ли российской банковской системе очередной кризис из-за «плохих» долгов, снижаются ли требования банков к заемщикам в погоне за увеличением объемов кредитования.

Райффайзенбанк
Станислав ТЫВЕС, начальник управления риск-менеджмента физических лиц

На фоне интенсивного развития розничного кредитования многие банки действительно начали вести достаточно агрессивную кредитную политику, что, в частности, повлияло на смягчение требований к потенциальным заемщикам. В связи с этим, очевидно, возрос риск выдачи кредитов лицам с ограниченной платежеспособностью. Но в любом случае все зависит от аппетита к риску каждого конкретного игрока рынка.

При этом я ни в коем случае не готов согласиться с тем, что в российских банках нет контроля над рисками в розничном кредитовании. В настоящее время те средства и инструменты, которые есть в руках риск-менеджеров ведущих кредитных организаций, соответствуют, а подчас и превосходят те средства, которые есть у наших западноевропейских и североамериканских коллег.

Также абсолютно неверен тезис о том, что «плохих» долгов не видно из-за высоких темпов роста кредитования. В Райффайзенбанке мы постоянно следим не только за уровнем просроченной задолженности в портфеле, но и за тем, как себя ведут вновь выданные кредиты. Если мы видим ухудшения в отдельных сегментах, банком принимаются меры по увеличению требований к заемщикам.

ВТБ24
Тимофей КОСТИН, заместитель директора департамента анализа рисков

Не считаю, что расти потребительскому кредитованию в России некуда. В ближайшие два-три года рост рынка замедлится, но не прекратится. Правда, увеличение произойдет за счет доходного сегмента и верхнего массового сегмента.

Проблема «плохих» долгов существует и будет существовать. Однако она сама не порождает кризис, скорее, наоборот: как только замедляется рост экономики, перестают увеличиваться доходы населения, тогда и начинаются проблемы и с выплатой по кредитам.

Безусловно, в погоне за клиентом последние два года кредитные организации снижали требования к заемщикам. Это объясняется тем, что за прошедшие четыре года они накопили хорошие данные о поведении клиентов, увеличилось количество кредитных историй. Все это привело к тому, что банкам стало легче оценивать качество заемщика. Следует отметить и другой момент: после кризиса интерес к управлению рисками и стресс-тестированию вырос, многие финансовые учреждения внимательно оценили свой портфель и внесли изменения в стратегию выдачи кредитов. Лидеры рынка сейчас имеют кредитные портфели более устойчивые к кризисным явлениям.

БИНБАНК
Антон МАСЛИЙ, директор департамента разработки розничных продуктов

Кредиты в России дороже и короче, чем в Европе или США, тем не менее проблемы «плохих» долгов известны и там, и в азиатских странах, несмотря на меньшие ставки и большие сроки кредитования. Причина таких кризисов, видимо, не в этом, а в несбалансированном, необдуманном потребительском спросе в первую очередь на кредитные деньги. Возникает масса желаний и соблазнов, люди хотят их удовлетворить, для чего и оформляют кредиты. Главным сдерживающим фактором при этом является взвешенный, ответственный подход к кредитованию со стороны как самих заемщиков, так и банка. Гонка за объемами кредитования без учета рисков и потерь по просроченным кредитам легко может привести кредитную организацию к убыткам.

Уверен, что системы риск-менеджмента и системы мониторинга и прогнозирования финансовых показателей в крупных банках, занимающихся кредитованием населения, способны справиться с этими рисками и вовремя предупредить негативное развитие ситуации. Большое количество отказов потенциальным заемщикам в связи с их закредитованностью, плохой кредитной историей подтверждает, что такие риски банки взвешивают и ограничивают.

Хоум Кредит энд Финанс Банк
Станислав ДУЖИНСКИЙ, аналитик
Сегмент розничного кредитования остается одним из самых привлекательных для банков. На фоне замедления рынка наблюдается некоторое увеличение доли просроченных кредитов, тем не менее ситуация далека от критической. Розничные банки, в отличие от многих универсальных, продемонстрировали завидную устойчивость даже в 2008-2009 годах, и с того момента только набрались сил, продолжая совершенствовать скоринговые модели.

Прирост кредитного портфеля физических лиц в 2013 году составит около 30% против 39,4% в 2012. Стоит отметить, что существенная доля действующих кредитных обязательств россиян приходится на «короткие» кредиты. Таким образом, с учетом замедления рынка очень скоро проблема излишней долговой нагрузки исчерпает себя.

Перспективы развития потребительского кредитования в России определяются низким уровнем проникновения банковских услуг. Отношение кредитного портфеля физических лиц к ВВП сегодня составляет 12,4%, что существенно ниже показателей стран БРИКС. У банков есть возможность продолжать наращивание объемов бизнеса за счет освоения новых сегментов и привлечения клиентов, которые ранее никогда банковскими услугами не пользовались.

КРЕДИТ ЕВРОПА БАНК
Салават ИСМАГИЛОВ, вице-президент, начальник главного управления систем безопасности и рисков

Распространение кредитных услуг среди населения России находится в настоящий момент на достаточно низком уровне по сравнению с развитыми странами.

Как правило, при обсуждении проблемы так называемых «плохих» долгов путают понятия «стратегия развития» и «бизнес-модель» отдельного банка, «влияние кластера кредитной организации на банковскую систему в целом» и «механизм распространения стрессовых явлений по всему финансовому сектору».

Помимо закредитованности существуют и другие факторы, влияющие на качество обслуживания долга, например: размер и источники дохода, сектор занятости и регион проживания, структура кредитного продукта. Данные критерии учитываются в системах принятия решения, влияя на ответ банка на запрос о предоставлении ссуды.

Кроме того, нужно учитывать поведение системы в стрессовой ситуации. Если рассматривать механизм распространения кризисных явлений в банковской системе, то, как правило, в первую очередь реализуются риски ликвидности и рыночные риски, затем риски рефинансирования крупных корпоративных заемщиков, далее риски среднего и малого бизнеса. И, как показал нам 2008 год, в последнюю очередь реализуются риски платежеспособности граждан. Таким образом, потребительское кредитование, хотя и представляет собой важный фактор стабильности в случае кризиса, пока не является доминирующим в отличие от рисков ликвидности и стоимости/срочности фондирования.

Русфинанс Банк
Игорь ВАСИЛЬЕВ, коммерческий директор

Действительно, темпы роста российского рынка потребительского кредитования очень высоки, и в среднесрочной перспективе они будут превышать рост экономики. Долги домохозяйств в 2013 году должны достигнуть порога в районе 15% ВВП, хотя всего десять лет назад их доля в ВВП составляла всего лишь 3%. В то же время необходимо отметить, что этот показатель в России значительно ниже, чем в европейских странах.

Политика управления рисками может разниться от банка к банку. Иногда некоторые кредитные организации действительно могут ослаблять требования к заемщикам для решения тактических задач, например для наращивания доли рынка в определенном сегменте. Но все понимают, что подобный подход не может быть долгосрочным.

Связь-Банк
Даниил ТКАЧ, заместитель директора департамента риск-менеджмента

Экспертом затронута важная проблема нашей экономики -стремительный рост долговой нагрузки на доходы домохозяйств. Кредитная нагрузка на население за последние пять лет выросла на 70% и в 2013 году пока составляет 17%. Однако я бы не стал излишне драматизировать данную проблему.

Во-первых, большинство банков при анализе заемщика оценивают его платежеспособность, а также на уровне кредитной политики устанавливают предельно допустимое значение кредитной нагрузки. Во-вторых, в оценку рисков кредитования финансовые учреждения зачастую закладывают непредвиденные потери, связанные с резким ухудшением платежеспособности физлиц. На мой взгляд, в средне­срочной перспективе проблема «плохих» долгов по потребкредитам не может быть основной причиной банковского кризиса.  Однако  данная  проблема,  очевидно, будет следствием ухудшения макроэкономической ситуации в стране и усугубит положение банков.

Нельзя с уверенностью сказать, что финансовые организации ради увеличения объемов кредитования снижают требования к заемщикам. С ростом конкуренции банки стараются быть более эффективными при формировании своих кредитных портфелей: оптимизируют скоринговые модели, пересматривают подходы к анализу кредитной истории и т.п.

Абсолют Банк
Александр МАГУНОВ, руководитель стратегической службы

Потребительское кредитование по-прежнему растет высокими темпами (около 38% в год по итогам первого квартала 2013 года) и остается основным драйвером развития розничного кредитования (около 54% прироста совокупного розничного портфеля обеспечивается потребительскими кредитами). Однако динамика роста постепенно снижается.

При этом доля просроченной задолженности в розничном портфеле (без ипотеки) за период с января 2011 года по сентябрь 2012 года постепенно снижалась с 10,3% до 5,2%, после чего возросла до 5,8% в марте 2013. Это свидетельствует о том, что просроченная задолженность растет быстрее кредитного портфеля. Однако говорить о кризисе при такой доле «плохих» долгов пока рано. Что касается эффективности риск-менеджмента в потребительском кредитовании, то тут все зависит от риск-политики самого банка и успешности ее реализации.

ЮниКредит Банк
Артем АРХИПОВ, начальник управления макроэкономического анализа и исследований

В основных моментах эксперт прав. Банковские кризисы всегда так или иначе связаны с «плохими» долгами (с неверными решениями) в том числе населения. Последние имеющиеся данные показывают, что значительная часть заемщиков переоценивает свои силы. В этой связи опасения о возникновении кризиса из потребительского сектора обоснованны. Тем не менее за последние шесть месяцев произошел определенный сдвиг населения в сторону более безопасного поведения.

Что касается контроля за рисками в целом по системе, то действительно может складываться впечатление, что банки в погоне за ростом портфелей придерживаются максимально лояльных требований к заемщикам. Однако нужно учитывать, что каждая кредитная организация проводит свою политику в отношении приемлемых для нее рисков. Например, банки с отлаженными процессами и скорингом способны предлагать клиентам хорошие условия при сохранении качества портфеля.

Важно принимать во внимание, что рынок уже прошел начальную стадию развития, соответственно, банки накопили определенный объем информации о клиентах, доработали скоринговые модели, сделали определенные выводы из предыдущих кризисов и в данный момент при желании способны контролировать свои риски.

DeltaCredit
Константин АРТЮХ, старший вице-президент

Действительно, обеспокоенность некоторых экспертов и представителей регуляторов в отношении вопросов ведения кредитными организациями рискованного потребительского кредитования все чаще обсуждается. Согласно опубликованным данным в прошлом году портфель необеспеченных кредитов российских банков вырос на 40%. Этот рост можно охарактеризовать как бурный.

Вместе с тем коэффициент соотношения объема кредитов, выданных физическим лицам, к ВВП страны составляет на сегодня около 12,5%. Эта величина выглядит небольшой. Целесообразно обратить внимание на коэффициент долговой нагрузки по отношению к доходам трудоспособного населения. На конец прошлого года он составлял почти 20%. Важно не допускать роста этого показателя.

Вопросы эффективности риск-менеджмента лежат в плоскости моделей бизнеса и соответствующих политик кредитных организаций. Полагаю, что банки, являющиеся действительно серьезными игроками на рынке кредитования должны быть заинтересованы в стабильности системы и уделять вопросам управления рисками самое пристальное внимание.