Падение цен на нефть ослабит рубль

Сергей Березин, старший экономист,
Елизавета Данилова, экономист,
Олег Семеко, ведущий экономист, УСП Сбербанка России

Серьезных негативных последствий для экономики в целом и банковской системы в частности можно ожидать от продолжения наблюдающегося в настоящее время процесса снижения мировых цен на нефть. Дальнейшее их падение ниже $50 за баррель приведет к некоторому ослаблению платежного баланса в IV квартале вследствие уменьшения сальдо внешней торговли и замедлению темпов прироста золотовалютных резервов. Это, в свою очередь, может стать причиной для ослабления тенденции к укреплению курса рубля, как в номинальном, так и в реальном выражении. Одним из последствий для банковской системы может стать некоторое ослабление процесса «дедолларизации» сбережений населения с соответствующим изменением валютной структуры притока средств населения на депозиты.

В ближайшие месяцы по-прежнему опережающими темпами будет расти объем кредитования физлиц. Хотя в январе-июле темпы роста несколько замедлились по сравнению с аналогичным периодом 2004 и 2005 гг., улучшение условий кредитования будет способствовать ускорению его темпов во II полугодии. Скорее всего, средний ежемесячный темп роста потребительских кредитов составит 5-6% в осенние месяцы, а в декабре произойдет традиционный для предпраздничного периода всплеск активности заемщиков, и темп роста портфеля составит не менее 7%. Можно ожидать, что темпы роста кредитов юрлицам останутся примерно на прежнем уровне.

Уровень просроченной задолженности по кредитам в целом будет возрастать за счет ее роста по потребительским кредитам (до 3% к концу года), тогда как доля просроченных кредитов в объеме кредитов юридическим лицам сохранится в диапазоне 1,2-1,5%.

Кредитная вакханалия бьет по банкам

Николай Кащеев, начальник аналитического отдела Финансового департамента Внешторгбанка

Благодаря политике «сверхлегкого доступа», проводимой многими банками, рост в конце года просроченной задолженности по кредитам - неизбежный и логичный процесс. Тем более если со временем снижение цены нефти, приняв устойчивый характер, приведет к некоторому ухудшению экономической конъюнктуры. То, что сейчас происходит на этом рынке, временами напоминает вакханалию, при которой некоторые банки просто активно пользуются абсолютной финансовой неграмотностью «массового заемщика». Такой заемщик в дальнейшем сталкивается с незапланированными им весьма высокими тратами, а в худшем случае - и не собирается выполнять свои обязательства. Это рано или поздно ударит рикошетом и по самим кредиторам «легкого доступа».

Экспресс-кредиты увеличивают долги

Юрий Прыгаев, президент - председатель правления Первого Республиканского банка

Особых макроэкономических факторов, способных в корне изменить общее финансово-экономическое положение в стране в декабре, сегодня не наблюдается. Резких колебаний цен и встрясок различных рынков в конце 2006 г., скорее всего, также не будет.

В банковской сфере мы пока также не предвидим изменений, способных более или менее значимо повлиять на конъюнктуру. Учетная ставка ФРС в ближайшее время останется на скорректированном летом уровне, а в связи со сдвигом вступления России в ВТО ожидать скорого прихода в Россию филиалов западных банков, способных составить жесткую конкуренцию российским банковским учреждениям, не стоит.

Рост банковской активности будет увеличиваться с учетом осенне-зимней тенденции. Ставки по депозитам в рублях и в валюте останутся на прежнем уровне, при этом сохранится ситуация, проявившаяся в августе, когда валютные вклады будут приносить вкладчикам больший доход, нежели депозиты в рублях. В целом продолжится полугодовой тренд темпа роста депозитов и откладываемых сумм на банковских счетах.

Увечится количество открываемых кредитных линий и операций с банковскими картами. Потребительский бум в декабре позволит увеличить объемы кредитования процентов на 30-40%.

Рост просроченной задолженности неплательщиков сохранится и, может быть, даже увеличится за счет возрастающих объемов экспресс-кредитования и, прежде всего, в торговых точках, где проверить кредитную историю того или иного заемщика не представляется возможным.

Голубые фишки подорожают на 25%

Михаил Селиванов, начальник Управления операций на денежных и валютных рынках, АКБ «Промсвязьбанк»

В начале-середине декабря курс доллара и евро не претерпит больших изменений и окажется в диапазоне 26,60 руб. за доллар и 34,20 руб. за евро. Этому будет способствовать активная позиция Банка России.

Фондовый рынок в декабре, как правило, замирает, проявляется неактивный биржевой рост. В декабре этого года обороты на рынке акций будут вестись в более активном режиме, а индекс РТС сможет достигнуть отметки в 2000 пунктов. Связано это с увеличением лимитов на Россию международными инвестфондами после повышения рейтинга РФ и увеличения доли России в сводных индексах развивающихся рынков, а также с уже указанным решением ОПЕК более чем на 3% уменьшить предложение нефти, акции «голубых фишек» могут подорожать на 25%.

Кредитная карта или кредит?

Ольга Надеина, начальник отдела маркетинговых исследований Русского Банка Развития

Ожидается снижение объемов банковских кредитов, об этом говорят как банкиры, так и ритейлеры. Последние давно заметили тенденцию к сокращению объемов потребкредитов в торговых точках. Но это не зависит от нежелания потребителей пользоваться банковскими кредитами, а скорее связано с желанием банков стабилизировать свои кредитные портфели. Банки, специализирующиеся на потребительском кредитовании, переходят на более жесткий порядок одобрения кредитов и наращивают портфель кредитных карт, которые являются продуктом с более длительной процедурой одобрения клиента. Например, некоторые банки пытаются «приучить» потребителей к картам. Другие банки предпочитают оформление револьверной кредитной карты. Пройдя процедуру одобрения один раз, клиенту не придется после погашения задолженности подавать документы повторно. Остается вопрос: готов ли клиент, привыкший к потребкредитам, воспользоваться кредитной картой вместо потребительского кредита? Аналитическая служба Русского Банка Развития провела опрос, в результате которого выяснилось, что процент заинтересованных в оформлении кредитной карты приближается к 50%, остальная половина все еще отдает предпочтение потребительским кредитам.

Новогодние ставки вырастут

Дмитрий Хилько, директор Департамента депозитных продуктов Юниаструм Банка

В ноябре и декабре мы прогнозируем увеличение объемов срочных депозитов физических лиц. Это связано с тем, что к новогодним праздникам банки проводят различные акции, в рамках которых они предлагают повышенные процентные ставки, подарки всем вкладчикам и розыгрыши призов.

Юниаструм Банк также подготовил вкладчикам новогоднее предложение - специальный вклад, подарок каждому вкладчику и розыгрыш ценных призов. Также каждый наш вкладчик сможет получить карту VISA, без взимания платы за обслуживание. Тип карты зависит от первоначальной суммы вклада.