Банк России продолжает системную работу над качеством банковских резервов, одновременно разрабатывая точечные послабления для сектора малого и микробизнеса. Как рассказал «Интерфаксу» первый заместитель директора департамента банковского регулирования и аналитики ЦБ Антон Наберухин, регулятор фиксирует занижение рисков по отдельным заемщикам, однако готовит упрощения при реструктуризации кредитов компаниям с временными трудностями.

Недовольство «крупной формой»

Основной претензией регулятора остается необоснованно низкий уровень резервирования по некоторым кредитам, в особенности у крупных игроков. Глава ЦБ Эльвира Набиуллина ранее уже обращала внимание на случаи, когда банки искусственно минимизируют резервы, чтобы за счет этого улучшить финансовые показатели и нарастить базу для выплаты бонусов топ-менеджерам.

Антон Наберухин подтвердил, что эта проблема характерна именно для системно значимых банков, где прибыль и доля рынка являются ключевыми KPI. По его словам, отследить такие автивности достаточно просто: текущая стоимость риска у этих банков оказывается ниже среднеисторической, при том что сами кредитные организации жалуются на сложности в экономике.

«У нас есть определённое недовольство общим уровнем резервирования отдельных кредитов. И нас не всегда устраивает качество анализа, в том числе по крупным компаниям. Мы проводим работу по отдельным заемщикам. Банки нашу позицию слышат и резервы постепенно досоздают», — заявил Наберухин.

В качестве системной меры страховки от «пробонусного поведения» менеджеров Эльвира Набиуллина анонсировала нововведения с 2027 года: ЦБ планирует запретить признавать финансовое состояние заемщика хорошим или средним при наличии у него высокой долговой нагрузки по определенным параметрам.

Послабления для малого бизнеса

Параллельно с жесткой линией в отношении крупных корпоративных заемщиков, ЦБ идет навстречу малому и микробизнесу. Регулятор уже продлил на третий квартал 2026 года действие информационного письма, позволяющего банкам не ухудшать категорию качества ссуд при реструктуризации компаний и ИП, имеющих потенциал восстановления.

Однако следующий шаг станет еще более значимым. В четвертом квартале 2026 года ЦБ РФ планирует упростить требования специально для субъектов МСП.

«Там всегда сложнее с бизнес-планами. Мы хотим сделать логику примерно как в кредитных каникулах: если нет глубокой просрочки, кредит продлевается, проценты начисляются, и не позже чем через полгода заемщик начинает платить, возможно, не в полном размере, но постепенно возвращается в график. Тогда можно будет не повышать резерв», — пояснил Наберухин.

Перспективы регулирования

В более долгосрочной перспективе ЦБ намерен закрепить новые правила в нормативных актах. Сейчас банки могут не повышать резервы, ссылаясь на «устойчивое финансовое положение» компании, но, как отметил Наберухин, эта устойчивость определяется не всегда надежно — зачастую даже при убыточности и отрицательном денежном потоке.

Чтобы пресечь подобные практики, регулятор введет формальные количественные критерии на основе показателя долг/EBITDA (предварительные цифры обсуждаются на уровне 5 и 7). Если долговая нагрузка превысит определенный порог, банкам придется признавать реструктуризацию рискованной и создавать повышенные резервы.

«Мы обнаружили, что у ряда компаний проблемы являются "застарелыми", еще с 2014 или 2019 годов. Такие кредиты уже давно должны быть зарезервированы. Мы над этим работаем, и банки высказывают понимание этой позиции. Детально обсудим правила до конца года, а в следующем уже планируем внести изменения в регулирование», — резюмировал представитель ЦБ РФ.