Банк России продолжит планомерную работу по снижению кредитной концентрации в банковском секторе, несущей риски для финансовой стабильности. С 1 января 2028 года при расчёте нормативов концентрации Н6 и Н21 планируется установить риск-вес 100% для всех корпоративных заёмщиков. Об этом сообщается на официальном ресурсе регулятора.

В настоящее время для ряда категорий клиентов, в том числе крупнейших госкомпаний с выручкой более 2% ВВП, действуют льготные пониженные риск-веса (например, 50%), которые позволяли банкам формально снижать нагрузку на капитал при высоком уровне концентрации.

Ранее регулятор анонсировал ужесточение требований преимущественно для системно значимых банков через внедрение нового норматива Н30. Однако после общественных консультаций было принято решение использовать единые правила для всех кредитных организаций, применив уже существующие нормативы Н6 и Н21. Это позволит избежать перетока рисков концентрации на менее крупных игроков, которые не попали бы под действие Н30.

Адаптационный период и экономические стимулы

Для банков с повышенной концентрацией будет предусмотрена возможность поэтапного снижения показателей без применения дополнительных надзорных мер и ограничений. Основным экономическим стимулом станет новый дифференцированный взнос в Фонд обязательного страхования вкладов (ФОСВ), который банки будут уплачивать до тех пор, пока не достигнут целевого уровня концентрации в 25% от капитала на одну группу связанных заёмщиков.

Новые инструменты для управления концентрацией

Дополнительно помочь банкам снизить концентрацию призваны регуляторные новации, которые начнут действовать уже с третьего квартала 2026 года. Банки смогут перераспределять кредитные риски с помощью кредитно-дефолтных свопов (CDS) и кредитных цифровых финансовых активов (ЦФА). Как заявляла глава ЦБ Эльвира Набиуллина в марте 2026 года, эти инструменты позволят банкам передавать часть кредитного риска инвесторам, освобождая капитал и снижая концентрацию на крупных заёмщиках.

При этом регулятор предусмотрит норму удержания (минимум 20% риска), чтобы банк сохранял заинтересованность в качестве передаваемых активов. Продавать CDS смогут только банки с высокими кредитными рейтингами и глубокими компетенциями в управлении кредитными рисками.

Кроме того, банкам позволят не объединять в группу связанных заёмщиков операционно и финансово независимые компании, что также облегчит соблюдение нормативов без ущерба для реального уровня риска .

Нормативную базу планируется доработать в 2026–2027 годах. Замечания и предложения к докладу ЦБ по этой теме принимаются до 5 июня 2026 года включительно.