Рынок банковских вкладов окончательно миновал пик доходности после очередного снижения ключевой ставки Банком России. Как показывают данные аналитического обзора платформы «Банки.ру», период так называемого «золотого окна», когда можно было зафиксировать максимальные проценты по сбережениям, подошел к концу. Эксперты констатируют, что финансовые организации вступили в цикл плавного, но уверенного снижения ставок по депозитам.

С начала года средняя доходность рублевых вкладов в десяти крупнейших банках страны сократилась с 14,7% до 10,1% годовых. Учреждения из второй полусотни (топ-50) также понизили проценты – с 15,8% до 11,4%. Наиболее ощутимое падение показателей произошло именно среди лидеров банковского сектора. По словам эксперта «Банки.ру» Гаянэ Замалеевой, такая динамика закономерна: системообразующие банки, обладая широкой клиентской базой, быстрее решают задачи по фондированию и поэтому могут позволить себе предлагать менее выгодные базовые условия. Более высокие проценты теперь встречаются в основном в рамках специальных промо-акций, рассчитанных на узкий круг клиентов или короткий срок.

При этом средние и узкоспециализированные кредитные организации продолжают использовать накопительные счета как ключевой инструмент конкурентной борьбы, компенсируя повышенной доходностью необходимость активнее пользоваться другими банковскими продуктами. На текущий момент наименее выгодными для вкладчиков считаются долгосрочные депозиты сроком свыше одного года. Банки, ожидая дальнейшего смягчения денежно-кредитной политики регулятора, не стремятся закладывать высокие проценты на длительную перспективу. Стратегия кредитных организаций сейчас строится на привлечении средств с помощью краткосрочных спецпредложений и «приветственных» ставок, которые активно продвигаются, в том числе через онлайн-маркетплейсы, где к базовой доходности нередко добавляется специальный бонус.

Аналитики сходятся во мнении, что для тех, кто хочет закрепить текущий уровень доходности, оптимальным решением станут депозиты сроком от 6 до 12 месяцев. Инвесторам, которым важна гибкость, уже стоит присмотреться к альтернативным инструментам, таким как облигации федерального займа для частных лиц или фонды денежного рынка, чья популярность растет на фоне снижения депозитных ставок.

Поддерживает эту точку зрения и ведущий аналитик Freedom Finance Global Владимир Чернов, отметивший, что, несмотря на сезонное увеличение трат в конце лета, объем депозитной базы граждан остается стабильным. «Домохозяйства демонстрируют устойчивый спрос на гарантированный доход, который обеспечивают защищенные государством вклады. На фоне повышенной волатильности на фондовом рынке многие частные инвесторы предпочитают зафиксировать прибыль в банке, избегая рыночных рисков», – подчеркнул Чернов. Он добавил, что по мере дальнейшего снижения ключевой ставки ЦБ РФ доходность по всем безрисковым инструментам будет неуклонно снижаться.