Аналитика и комментарии

21 февраля 2021
 

Байден угрожает отключить Россию от SWIF. Насколько опасны для отечественных банков эти планы?

По данным Reuters, команда нового президента США Джо Байдена начала подготовку нового пакета санкций против Москвы. Среди наиболее важных инициатив – отключение России от SWIFT. Угроза серьёзная – около 42% транзакций в системе транснациональных платежей между юрлицами осуществляются в долларах. Из-за отключения от SWIFT российские банки и компании могут лишиться доступа к долларам, в том числе и на своих счетах.

Марк Захаров в свое время поставил фильм «Дом, который построил Свифт». А что собой представляет «дом, который построил SWIFT»? Расшифровывается эта аббревиатура как Society for Worldwide Interbank Financial Telecommunications – сообщество, осуществляющее международную межбанковскую передачу финансовой информации и платежи. Штаб-квартира компании находится в Бельгии, то есть формально подчиняется европейскому законодательству. Однако Штаты имеют на нее огромное влияние. И если Вашингтон хорошо надавит, руководители SWIFT, без сомнения, быстро поднимут «белый флаг».

Система объединяет более 11 тысяч организаций из более чем 200 стран. По итогам 2019 года (данные за 2020 год пока не опубликованы – прим. Ред.) через SWIFT было отправлено более 8 миллиардов сообщений на общую сумму $77 триллионов. В 2020 году ожидается удвоение этого показателя. Примерно половина российских банков – активные участники этой системы. По темпам роста операций через SWIFT сегодня Россия занимает 2-е место после США.

Так что же будет, если российским банкам отключат SWIFT? Есть опыт Ирана, который прошёл через это нелёгкое испытание. Последствия были весьма разрушительные: падение экспорта и ВВП, ускорение инфляции, волна банкротств. Преимущество России в том, что возможность отключения её от SWIFT муссируется уже больше пяти лет. Соответственно, если это и произойдёт, то неожиданным не станет. Вместе с тем имеющиеся уровни защиты не следует переоценивать.

Главный удар будет нанесён по банковской системе, панические настроения накроют валютный рынок. Звучали оценки, что рубль на этих настроениях может одномоментно просесть на 10%. В середине февраля вице-президент «Росбанка» Александр Рахманин оценил кумулятивный негативный эффект возможного решения Байдена – падение ВВП РФ на 5%.

При этом в России еще в 2014 году была создана «альтернатива» SWIFT – Система передачи финансовых сообщений (СПФС). Она уже объединяет 402 организации (данные на начало февраля). Но характеристика СПФС как «альтернативы» SWIFT не зря взята в кавычки. Дело в том, что SWIFT – прежде всего международная система платежей. А именно здесь главная слабость СПФС, к ней подключены все ведущие российские банки и ещё около десятка зарубежных кредитных организаций из стран, входящих в Евразийский экономический союз (ЕЭС). Аналог SWIFT с 2015 года действует и в Китае – система клиринговых и расчётных услуг CIPS. В 2019 году министр финансов РФ Антон Силуанов и председатель Народного банка КНР И Ган подписали соглашение о создании новой платёжной системы, которая станет «шлюзом между российским и китайским аналогами SWIFT».

СПФС запрещает перевод средств за рубеж, за исключением стран ЕЭС и КНР. К тому же СПФС, как подчёркивает Рахманин, приходится конкурировать с несколькими аналогичными российскими системами – Finline от Сбербанка, CyberFT от Киберплат, Транзит 2.0 от Национального расчётного депозитария.

Итог: отключение от SWIFT будет весьма болезненным. И лучшее противодействие – не столько поиск альтернативных систем, которые заведомо будут слабее SWIFT, сколько введение цифрового рубля, в этом случае система SWIFT не понадобится вовсе, считает исполнительный директор департамента рынка капиталов ИК «Универ Капитал» Артём Тузов.

Но главная защита от отключения SWIFT в том, что Россия – вторая после Германии по валовым экономическим показателям страна в Европе с открытой экономикой. Отключение России от SWIFT – это удар по её внешнеэкономическим связям, а значит – и по внешнеэкономическим партнёрам. В этом случае могут вырасти мировые цены на ряд сырьевых товаров. Так что можно не сомневаться в том, что многие страны, прежде всего в Европе, будут активно возражать против такого распространения новых антироссийских санкций. Именно этот фактор может поставить крест на планах Вашингтона отключить Россию от SWIFT.

Текст: Николай Вардуль

Материал также опубликован в печатной версии Национального банковского журнала №197 (январь-февраль 2021)

Поделиться: